| Tradotto da , | Aggiornato: - Vai a:
- Regolamentazione
- Strumenti di trading
- Piattaforme di trading
- Metodi di pagamento
- Tipi di conto
- Supporto
- Conclusione
Fondata nel 2007, eToro è un noto broker multi-asset nato in Israele che serve clienti in tutto il mondo, offrendo una piattaforma proprietaria intuitiva, accesso a numerosi strumenti finanziari e una gamma ampia di cripto-asset. È anche tra le piattaforme di social trading più conosciute, consentendo ai clienti di copiare le operazioni di altri investitori tramite il sistema CopyTrader.
La società è stata fondata da David Ring e dai fratelli Yoni e Ronen Assia con il nome di RetailFX a Tel Aviv, in Israele. Inizialmente offriva trading su Forex e CFD, ma nel 2010 ha lanciato la piattaforma di investimento sociale eToro e la funzione CopyTrader. In seguito, il broker, ormai rinominato, ha acquisito grande popolarità tra i trader retail per le funzionalità di social trading offerte. Ha ampliato la propria presenza anche nel mercato statunitense, offrendo ai clienti la possibilità di negoziare cripto-asset e utilizzare la funzione CopyTrader.
Oggi eToro è una delle piattaforme di social trading più popolari al mondo, con oltre 40 milioni di utenti registrati in 75 Paesi e una reputazione consolidata nell’ambito del trading e degli investimenti online.
| Informazioni generali su eToro | |
|---|---|
| Deposito minimo | 50 $ o 100 $ in base al paese (10 $ per il Regno Unito) |
| Lingue supportate | Arabo, Italiano |
| Valute supportate | EUR, GBP, USD |
| Sito web | https://www.etoro.com/ |
| Email di assistenza | complianceCY@etoro.com |
| Indirizzo della sede centrale | 24th floor, One Canada Square Canary Wharf London, E14 5AB United Kingdom |
Regolamentazione
I servizi finanziari e di intermediazione di eToro sono forniti da varie controllate che operano con licenze rilasciate in diverse giurisdizioni. In Europa è rappresentata da eToro Europe Ltd., registrata come Impresa di Investimento cipriota (CIF). Detiene una licenza rilasciata dalla Cyprus Securities and Exchange Commission (CySEC). Per i clienti con sede nel Regno Unito, la società opera tramite eToro UK Ltd., autorizzata dalla Financial Conduct Authority (FCA).
Entrambe le società sono conformi alla Markets in Financial Instruments Directive (MiFID), la principale normativa dell’Unione europea che prevede una vigilanza e una regolamentazione armonizzate dei servizi di investimento in tutti gli Stati membri. Per i residenti in Italia, è utile verificare negli elenchi CONSOB l’operatività in libera prestazione di servizi. Ai clienti retail UE si applicano le tutele ESMA sui CFD: limiti di leva, chiusura automatica per margine insufficiente e protezione dal saldo negativo. Sui cripto-asset il quadro MiCA armonizza le regole UE, senza eliminare volatilità né rischio di perdita totale. Inoltre, eToro è autorizzata e regolamentata dall’Australian Securities and Investments Commission (ASIC) tramite la sua controllata eToro AUS Capital Pty Ltd.
Negli Stati Uniti il broker è rappresentato da eToro USA LLC, registrata presso FinCEN come Money Services Business per la sua piattaforma di trading di criptovalute. Il broker non accetta registrazioni da clienti residenti in Canada (incluse le province dell’Ontario e del Quebec), Giappone, Brasile, Cuba, Turchia, Albania, Serbia, Siria, Iran e Sudan.
| Regolatore | Licenza |
|---|---|
| CySEC | 109/10 |
| FCA | 583263 |
| FSRA | 220073 |
| FinCEN | 31000204884179 |
| FINRA | 298361 |
| FSAS | SD076 |
| GFSC | 1333B |
| AMF | E2022-038 |
| MFSA | C97952 |
| SEC | 0001753042 |
| ASIC | 491139 |
Strumenti di trading
Sebbene sia un fornitore leader di servizi di social trading, eToro è prima di tutto un broker online di Forex e CFD. Come tale, offre contratti per differenza (CFD) su un'ampia gamma di attività sottostanti, tra cui valute estere (coppie FX), indici, azioni, materie prime, attività virtuali e fondi negoziati in borsa (ETF).Forex
Il catalogo di strumenti di trading disponibile su eToro è relativamente contenuto, soprattutto rispetto a quello di altri broker, che offrono in media circa 80 coppie Forex. Qui i clienti possono negoziare 47 coppie in totale, comprese le principali come EUR/USD, USD/CAD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD, USD/RUB e altre, dove disponibili in base alla normativa applicabile e alle condizioni della piattaforma. Altre coppie FX popolari includono EUR/GBP, EUR/CHF, GBP/JPY, CAD/JPY, EUR/NZD, CAD/CHF, EUR/SEK e GBP/HUF.
Per i clienti retail in Italia si applicano le tutele previste dal quadro UE, inclusi i limiti ESMA sulla leva: in genere fino a 1:30 sulle principali coppie valutarie e 1:20 sulle coppie non principali. È opportuno verificare anche costi, spread, eventuali commissioni di conversione e registrazione/autorizzazione dell’intermediario presso le autorità competenti, inclusa CONSOB.
Attraverso la piattaforma di trading del broker, i trader possono monitorare l’andamento di ciascuna coppia di valute per un periodo fino a cinque anni. Possono consultare informazioni utili sulle variazioni di prezzo sotto forma di grafico o di statistiche dettagliate. Inoltre, la piattaforma include una sezione social con post relativi allo specifico strumento di negoziazione o alla classe di attività.
Azioni
I clienti che scelgono di utilizzare i servizi di eToro possono investire in alcune delle maggiori e più affermate aziende del mondo. Il broker offre accesso a oltre 1.500 azioni, e i trader possono esplorare i titoli per settore o per borsa: possono consultare tutte le società disponibili quotate sul New York Stock Exchange (NYSE), sulla London Stock Exchange, sulla Hong Kong Stock Exchange e su altri mercati. Il filtro per settore suddivide le azioni in diversi gruppi principali, ossia beni di consumo, tecnologia, società finanziarie, servizi, sanità, utility, beni industriali e altro. Per chi opera dall’Italia è importante distinguere tra acquisto dell’azione reale, se disponibile, e negoziazione tramite CFD: nel primo caso si detiene il titolo, nel secondo si assume un’esposizione al prezzo senza possederlo. Prima di aprire un conto, conviene verificare l’intermediario nei registri CONSOB e considerare anche il trattamento fiscale italiano.
Grazie ai CFD su azioni (contratti per differenza), i trader possono ottenere esposizione a giganti del settore e a vari conglomerati come Apple, eBay, Coca‑Cola, Alphabet (Google), Sony, American Express, Boeing, Berkeley Group Holdings, Kindred Group, Philip Morris International e molti altri. I CFD permettono ai trader di negoziare azioni senza dover possedere l’azione sottostante. In Italia e nell’UE questi strumenti sono soggetti alle tutele ESMA/CONSOB per i clienti retail, tra cui limiti di leva (ad esempio 1:5 sulle singole azioni), protezione dal saldo negativo e avvisi di rischio: il capitale resta esposto a perdite anche rapide.
Indici
Gli indici sono panieri di azioni di società; ogni indice comprende in genere le azioni di almeno 20 o 30 società quotate su una specifica borsa. I CFD su indici sono utilizzati da molti trader perché sono più facili da seguire rispetto alle azioni di una singola società. Tuttavia, eToro non offre un elenco particolarmente esteso di CFD su indici.
I trader possono scegliere tra meno di 20 indici, tra cui US30 (noto anche come Dow Jones o DJ30), FTSE China A50, che comprende componenti delle borse di Shanghai e Shenzhen, e AUS200, un indice ponderato per capitalizzazione delle azioni negoziate sull’Australian Securities Exchange. Altri indici disponibili su eToro includono GER30 (DAX), Nikkei 225, NASDAQ-100 e FTSE 100. Per i clienti retail in Italia, i CFD su indici rientrano nelle regole ESMA: la leva massima è in genere 1:20 sui principali indici e 1:10 sugli altri. È importante ricordare che con i CFD non si possiede l’indice sottostante e che CONSOB richiama l’attenzione sui rischi dei prodotti a leva.
Materie prime
I CFD sulle materie prime sono un’altra alternativa per i trader che desiderano diversificare i loro portafogli di investimento. Alcune materie prime, in particolare, possono essere utilizzate per posizioni di medio periodo, anche di diverse settimane o mesi, tenendo però conto di volatilità, costi overnight e rischio di leva. I trader che esplorano i mercati delle materie prime su eToro troveranno gli asset più popolari, ossia i contratti per differenza (CFD) su petrolio, oro, argento, gas naturale e altro ancora. In Italia, i CFD sono strumenti complessi vigilati nel quadro europeo: per i clienti retail si applicano le tutele ESMA recepite dalle autorità nazionali, inclusi limiti di leva indicativi fino a 1:20 sull’oro e 1:10 sulle altre materie prime, protezione dal saldo negativo e chiusura automatica al margine. È utile verificare che l’intermediario operi in modo conforme alle regole CONSOB e che i costi siano espressi chiaramente in EUR/€.
Oltre a questi prodotti tradizionalmente negoziati, il broker offre la possibilità di negoziare rame, platino e palladio, tra i metalli più rilevanti e seguiti sui mercati globali. Accanto a queste materie prime «hard», eToro offre anche accesso a materie prime agricole «soft» come grano, zucchero, cacao e cotone.
Criptovalute
Il broker offre una gamma impressionante di criptovalute, ma prima di optare per questo mercato interessante gli investitori devono essere consapevoli che il trading di criptovalute potrebbe non essere adatto a tutti. I prezzi di queste valute digitali possono oscillare notevolmente, rendendo il trading rischioso per gli investitori inesperti. Nell’UE il settore è ora inquadrato dal Regolamento MiCA, ma le tutele restano diverse e in genere più limitate rispetto agli strumenti finanziari tradizionali: per chi opera dall’Italia è opportuno verificare che il prestatore di servizi su cripto-attività sia autorizzato nell’UE e consultare gli avvisi di CONSOB ed ESMA.
A differenza della maggior parte dei broker Forex e CFD, eToro offre il trading su un ampio numero di criptovalute. Oltre al popolare Bitcoin (BTC) – la prima e più grande criptovaluta per capitalizzazione di mercato – i clienti possono speculare sui prezzi di Bitcoin Cash (BCH), Ethereum (ETH), Ethereum Classic (ETC), Ripple (XRP), Litecoin (LTC), Dash, NEO, EOS e molte altre.
ETF
Gli ETF, o fondi negoziati in borsa, sono solitamente composti da decine o addirittura centinaia di strumenti e replicano la performance di indici azionari o obbligazionari. Gli ETF si negoziano come le azioni e offrono costi contenuti e una buona trasparenza, rendendoli strumenti interessanti per costruire portafogli diversificati. Per chi investe dall’Italia è importante verificare che si tratti di ETF UCITS/armonizzati, con KID disponibile e negoziazione in EUR quando possibile; si applicano le tutele previste dalla normativa UE, inclusi i presìdi ESMA, e la vigilanza informativa della CONSOB. Anche il trattamento fiscale va valutato, ad esempio sulle plusvalenze e sui proventi distribuiti. Chiunque si iscriva a eToro può negoziare più di 140 ETF provenienti da tutto il mondo.
| Strumento | Spread |
|---|---|
| AUDUSD | AVG 1 pip |
| EURGBP | AVG 1.5 pip |
| EURUSD | AVG 1.1 pip |
| GBPUSD | AVG 2.2 pip |
| NZDUSD | AVG 2.6 pip |
| USDCAD | AVG 1.6 pip |
| USDCHF | AVG 1.7 pip |
| USDCNY | AVG 10 pip |
| USDJPY | AVG 1.8 pip |
Piattaforme di trading
 Piattaforme |
 PC / MAC |
 Smartphone |
 Tablet |
|---|---|---|---|
| eToro |   | |
| Informazioni di trading | |
|---|---|
| Piattaforme di trading | eToro App, eToro CopyTrader, eToro Investing |
| Conto demo |  |
| Hedging | |
| Scalping |  |
| Trader USA | |
| Trader arabi | |
A differenza della grande maggioranza dei broker Forex, eToro non offre le popolari piattaforme MetaTrader ma consente ai propri clienti di fare trading tramite la piattaforma proprietaria di eToro. È semplice da usare, intuitiva e pensata per integrare strumenti di investimento, analisi e social trading in un unico ambiente.
La piattaforma di trading proprietaria del broker può essere aperta direttamente nel browser di qualsiasi computer o dispositivo mobile. I trader non devono scaricare o installare alcun software specifico. Tuttavia, se operano da telefoni o tablet, è preferibile utilizzare l’app mobile di eToro, disponibile gratuitamente su App Store e Google Play. L’app supporta più lingue ed è completamente funzionale, mantenendo tutte le caratteristiche e gli strumenti della versione desktop.
La piattaforma di trading eToro offre più di 2.000 strumenti finanziari appartenenti a diverse classi di attivo e, per molti di essi, utilizza i contratti per differenza (CFD). Per alcuni asset, come azioni e cripto-asset, offre però anche l’accesso all’attività sottostante, consentendo la proprietà economica dello strumento acquistato senza leva.
L’interfaccia della piattaforma è moderna e facile da usare e include diverse funzioni utili sia per i principianti sia per i trader più esperti. Una di queste è il Portafoglio virtuale, che di fatto è un conto demo con un saldo virtuale di 100.000 USD per fare pratica. La piattaforma offre inoltre Stop Loss e Take Profit, avvisi sui prezzi, One-Click Trading e Offline Trading, oltre a strumenti di ricerca e analisi come la scheda TipRanks Research e ProCharts.
La caratteristica principale della piattaforma eToro è naturalmente il social trading e la possibilità di copiare i portafogli di altri trader. Di fatto, eToro è considerata una delle piattaforme di riferimento per il social trading: il broker ha creato una community di trader alla quale ogni cliente ha accesso. Il News Feed funziona in modo simile a una piattaforma social, mentre i trader meno esperti possono provare la funzione Copy People: possono scegliere tra gli investitori più copiati, quelli di tendenza o quelli con un punteggio di rischio basso o medio.
Infine, eToro offre gli Smart Portfolio, precedentemente noti come CopyPortfolios, prodotti di investimento tematici che consentono ai clienti di costruire l’esposizione attorno a un’idea, un settore o una strategia specifica. Tra gli esempi rientrano temi come Food and Drinks, Cyber Tech Stocks e Drone Technology.
Metodi di pagamento
I clienti possono effettuare depositi in USD, EUR, GBP e AUD. eToro consente di detenere fondi in USD e, per i clienti idonei, anche in valute locali come l’EUR; eventuali conversioni tra EUR e USD possono comportare costi di cambio. Il deposito minimo per iniziare a fare trading è di 50 USD, anche se questo importo varia da paese a paese. Per chi opera dall’Italia, un conto in EUR può ridurre l’impatto delle conversioni.
I depositi sono generalmente istantanei e gratuiti, ed eToro accetta diversi metodi di pagamento sulla sua piattaforma. Tra questi rientrano le principali carte di credito e di debito – Visa, Mastercard, Maestro e Diners Club International – oltre ai portafogli digitali più diffusi come PayPal, Skrill e Neteller. Possono essere utilizzati anche altri e-wallet, come UnionPay.
Un’altra opzione è effettuare un deposito tramite Rapid Transfer, un’operazione di banking online relativamente veloce, oppure tramite bonifico bancario. Tuttavia, i bonifici bancari possono richiedere da 4 a 7 giorni lavorativi per essere completati, motivo per cui molti clienti eToro preferiscono e-wallet o carte di credito. Un altro aspetto da tenere a mente è l’importo massimo del deposito: non è previsto alcun limite per i bonifici bancari; è di 40.000 USD per le carte di credito/debito e compreso tra 10.000 e 20.000 USD per gli e-wallet.
Gli stessi metodi di pagamento possono essere utilizzati per i prelievi. L’importo minimo di prelievo da un conto in USD è di 30 USD e ogni prelievo da un conto in USD può prevedere una commissione fissa di 5 USD. I tempi di elaborazione, tuttavia, variano in modo significativo a seconda del metodo di pagamento scelto: 1-2 giorni lavorativi per gli e-wallet e il banking online, oppure 3-8 giorni per i prelievi tramite bonifico bancario o carta di credito/debito.
| Marchio | Minimo | Commissioni | Tempo di elaborazione |
 | A partire da 50 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50,00 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50,00 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 $ | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 USD | Senza commissioni | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 $ | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 $ | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 $ | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50,00 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
 | A partire da 50 USD | Nessuna commissione | 1 giorno lavorativo |
| Marchio | Minimo | Commissioni | Tempo di elaborazione |
| 50 $ | 5,00 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50,00 USD | 5,00 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 USD | 5 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 USD | 5 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 USD | 5 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50,00 USD | 5$ | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 $ | 5,00 $ | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 $ | 5 $ | 1-2 giorni lavorativi |
| 50,00 USD | 5 USD | 3-8 giorni lavorativi |
| 50,00 USD | 5 USD | 1-2 giorni lavorativi |
| 50 $ | 5,00 USD | 1-2 giorni lavorativi |
Tipi di conto
Poiché è focalizzata soprattutto sul social trading, eToro non offre un’ampia gamma di conti. Propone invece due opzioni di base: un conto demo e un conto reale. La maggior parte dei trader dovrebbe probabilmente iniziare con il conto demo, che include un Portafoglio virtuale e un saldo virtuale di 100.000 USD da utilizzare per testare la piattaforma di trading e provare le funzionalità di social trading.
Gli investitori possono registrarsi utilizzando il proprio account Google o Facebook oppure iscriversi con il loro indirizzo di posta elettronica. Una volta che i clienti eToro hanno appreso le basi, possono passare al conto reale e al Portafoglio reale, che richiedono un deposito in denaro reale e un account utente completamente verificato. In generale, i trader possono aprire e verificare i loro conti entro un giorno lavorativo, così da iniziare a fare trading quasi subito. Il processo di verifica prevede l’invio al broker di un documento di identità (copia del passaporto o della carta d’identità nazionale) e di una prova di residenza (copia di bollette recenti o di un estratto conto bancario).
In base alla normativa dell’UE, i clienti retail sono soggetti ai limiti ESMA sulla leva dei CFD, ad esempio fino a 1:30 sulle principali coppie Forex e livelli inferiori per strumenti più volatili. I clienti che soddisfano i requisiti MiFID possono chiedere la riclassificazione come professionali e accedere a una leva più elevata su alcuni strumenti, rinunciando però a parte delle tutele previste per i retail. Naturalmente, una leva più alta è sempre associata a un rischio maggiore.
| Mercato | Leva |
|---|---|
| CFD su metalli | 1:20 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su criptovalute | 1:2 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su criptovalute | 1:5 (FSAS | Conto retail) |
| CFD su ETF | 1:5 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su ETF | 1:10 (FSAS | Conto retail) |
| CFD su Forex | 1:400 (CySEC | Conto pro) |
| CFD su Forex | 1:30 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su Forex | 1:400 (FSAS | Conto retail) |
| CFD su indici | 1:20 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su indici | 1:100 (FSAS | Conto retail) |
| CFD su materie prime | 1:10 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su materie prime | 1:100 (FSAS | Conto retail) |
| CFD su titoli azionari | 1:5 (CySEC | Conto retail) |
| CFD su titoli azionari | 1:10 (FSAS | Conto retail) |
Assistenza
Dal suo lancio, avvenuto più di un decennio fa, eToro si è espansa a livello globale e oggi serve un’ampia base di utenti internazionali. Di conseguenza, la piattaforma è disponibile in più lingue: inglese, tedesco, norvegese, danese, svedese, olandese, finlandese, francese, italiano, spagnolo, portoghese, polacco, ceco, rumeno, russo, cinese, arabo, thailandese, malese e vietnamita.
Il broker non offre un numero di telefono dedicato. I clienti possono contattare l’assistenza aprendo un ticket e descrivendo il problema agli operatori del supporto. Questa modalità può risultare meno immediata rispetto all’assistenza telefonica, ma i trader possono utilizzare anche la live chat; il supporto via e-mail non è disponibile come canale diretto separato.
Conclusioni
Nel complesso, eToro è una soluzione adatta ai trader meno esperti che desiderano avvicinarsi al trading su Forex, CFD o cripto-asset. È anche una piattaforma utile per chi ha poco tempo per svolgere ricerche in autonomia e vuole valutare le funzionalità di social trading. Tuttavia, i trader devono sapere che copiare il portafoglio di investimento di qualcun altro non garantisce affatto il successo. Devono quindi essere molto cauti quando utilizzano la componente di social trading della piattaforma eToro.
Se sei residente fiscale in Italia, considera anche il regime dichiarativo: report ed estratti conto aiutano, ma plusvalenze, minusvalenze e monitoraggio fiscale restano responsabilità dell’investitore.
Sei pronto a fare trading?
eToro è una piattaforma multi-asset che consente di investire in azioni e criptovalute, oltre a fare trading di CFD.
Tieni presente che i CFD sono strumenti complessi e comportano un rischio elevato di perdita rapida di denaro a causa della leva finanziaria.
Il 50% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore.
Dovresti valutare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di correre l’elevato rischio di perdere il tuo denaro.
La presente comunicazione ha esclusivamente finalità informative e formative e non deve essere considerata consulenza in materia di investimenti né raccomandazione di investimento. Le performance passate non sono indicative dei risultati futuri.
Il Copy Trading non costituisce consulenza in materia di investimenti. Il valore dei tuoi investimenti può aumentare o diminuire. Il tuo capitale è a rischio.
Non investire a meno che tu non sia disposto a perdere tutto il denaro che investi. Si tratta di un investimento ad alto rischio e non dovresti aspettarti di essere tutelato se qualcosa va storto.
Scopri di più in 2 minuti
eToro USA LLC non offre CFD e non rilascia alcuna dichiarazione né si assume alcuna responsabilità in merito all’accuratezza o alla completezza del contenuto di questa pubblicazione, che è stata preparata dal nostro partner utilizzando informazioni pubblicamente disponibili e non specifiche dell’entità relative a eToro.